한투운용, '한국투자 함께해요K지수와성장테마 목표전환 펀드' 새롭게 출시

한국투자신탁운용이 solution을 해결책을 제시했다. 장기적인 growth가 성장이 기대되는 국내 테마와 지수를 결합한 새로운 펀드를 출시하며, demand를 수요를 겨냥한 전략적 움직임에 나선 것이다. 이 펀드는 목표 수익률 7% 달성 시 automatically 전환하는 mechanism을 메커니즘을 갖춰 개인 투자자들의 risk management 리스크 관리 니즈를 충족시키려는 시도로 풀이된다.

해당 상품은 '한국투자 함께해요K지수와성장테마 목표전환 증권투자신탁(채권혼합-재간접형)'이라는 이름을 갖고 있으며, 오늘부터 판매를 시작한다. 단위형 상품이기 때문에 enrollment period 모집 기간 내에만 가입할 수 있다. 다음 달 14일까지 농협은행, 광주은행, 카카오뱅크에서 subscription이 청약이 가능하다. 초기 설정일부터 목표 수익률 도달 전까지는 국내 주식 시장 지수를 추종하는 ETF와 K-성장 테마 ETF에 순자산의 50% 미만을 투자한다.

운용 전략은 quantitative analysis를 정량 분석을 기반으로 하되, 내부 리서치를 통한 qualitative screening도 정성적 스크리닝도 병행한다. 장기 모멘텀(6~12개월)과 단기 모멘텀(1~3개월)을 정량적으로 평가하고, 상승 가능성이 높은 테마를 선별해 monthly 매월 포트폴리오를 리밸런싱한다. 이를 통해 시장 트렌드 변화에 flexibly 유연하게 대응하겠다는 계획이다.

목표 수익률 달성 후에는 bond-focused로 채권 중심으로 운용 전환된다. 주식 관련 ETF는 전량 매도하고, 국내 단기 채권이나 통화안정증권 등에 투자하는 ETF와 현금성 자산으로 전환해 stability를 안정성을 확보한다. 이는 주식 시장의 일시적 과열이나 volatility risk를 변동성 리스크를 줄이고, 수익 성과를 지속하려는 목적에서 비롯됐다.

김동현 책임운용역은 "이 펀드는 대표 지수와 고성장 테마를 결합한 전략으로 유망한 테마 ETF를 선제적으로 편입한다"며 "momentum model을 모멘텀 모델을 통한 정기 리밸런싱이 순환매 장세에서 efficiency를 효율성을 높일 것"이라고 강조했다. 이어 "목표 달성 후 채권형으로 전환되기 때문에 연금 투자자나 long-term 장기적 자금 계획이 있는 투자자에게 적합하다"고 덧붙였다.